Courses

Financial Econometrics

General

Course Contents

  1. Βασικές έννοιες (Χρονική σειρά, Στοχαστική διαδικασία, Λευκός θόρυβος, Τυχαίος περίπατος, Ολοκληρωμένη χρονική σειρά, Κίβδηλες παλινδρομήσεις)
  2. Στασιμότητα/ Έλεγχοι Μοναδιαίας Ρίζας (Εφαρμογές με το Οικονομετρικό Πακέτο Eviews).
  3. Υποδείγματα AR, MA, ARMA, ARIMA
  4. Μεθοδολογία Box-Jenkins
  5. Προβλέψεις
  6. Υποδείγματα ARCH-GARCH
  7. Αποτελεσματικότητα, Προβλεπτική Ικανότητα και αστάθεια των χρηματοοικονομικών χρονικών σειρών.
  8. Έλεγχος της αποτελεσματικότητας της αγοράς και time varying risk premium: μετοχές, ομόλογα, συναλλαγματικές ισοτιμίες.

Educational Goals

Σκοπός του μαθήματος είναι να εισάγει τον φοιτητή στις βασικές έννοιες …

Με την επιτυχή ολοκλήρωση του μαθήματος ο φοιτητής/τρια θα είναι σε θέση:

  • Να αναλύει την…
  • Να περιγράφει τις…
  • Να κατανοεί το…
  • Να συγκρίνει τα…

General Skills

  1. Αναζήτηση, ανάλυση και σύνθεση δεδομένων και πληροφοριών, με τη χρήση και των απαραίτητων τεχνολογιών
  2. Λήψη αποφάσεων
  3. Αυτόνομη Εργασία
  4. Παραγωγή νέων ερευνητικών ιδεών

Teaching Methods

Πρόσωπο με πρόσωπο

Use of ICT means

Υποστήριξη Μαθησιακής διαδικασίας μέσω της ηλεκτρονικής πλατφόρμας e-class

Χρήση οικονομετρικού λογισμικού E-Views

Teaching Organization

ActivitySemester workload
Διαλέξεις26
Εκμάθηση λογισμικού E-Views με τη βοήθεια υπολογιστών σε Εργαστήριο44
Αυτοτελής Μελέτη30
Total100

Students Evaluation

Γραπτή Εργασία 30%

Γραπτή τελική εξέταση 70%

Recommended Bibliography

1) Δριτσάκης, Ν., Δριτσάκη Χ. και Δριτσάκη Μ. (2022) Εισαγωγή στη Χρηματοοικονομική Οικονομετρία με τη χρήση του λογισμικού ΕViews, Εκδόσεις Κλειδάριθμος, Αθήνα

2) Δημέλη Σ. (2013) Σύγχρονες Μέθοδοι Ανάλυσης Χρονολογικών Σειρών, Εκδόσεις ΟΠΑ, Αθήνα

3) Chris Brooks (2022) Εισαγωγή στην Χρηματοοικονομική Οικονομετρία, Εκδόσεις Gutenberg, Αθήνα

4) Campbell J., A. Lo and G. MacKinlay, (1997) The Econometrics of Financial Markets, Princeton Univ. Press

5) Hamilton J. D. (1994) Time Series Analysis, Princeton University Press.

6) Mills T. and R Markellos (2008) The Econometric Modelling of Financial Time Series, Cambridge Univ. Press

Related Research Journals

1) Dritsaki M. and Dritsaki, C. (2021). “Comparison of the Holt-Winters exponential smoothing method with ARIMA models: Forecasting of GDP per capita in five Balkan countries members of European Union (EU) post COVID”, Modern Economy, Vol.12 No.12, pp.1972-1998. (Impact Factor).

2) Dritsaki M. and Dritsaki, C. (2020). “Forecasting European Union CO2 emissions using autoregressive integrated moving average-autoregressive conditional heteroscedasticity models”, International Journal of Energy Economics and Policy, Vol.10, No.4, pp.411-423. (Impact Factor, Scopus)

3) Dritsaki C. (2019). “Modeling the volatility of exchange rate currency using GARCH model”, Economia Internazionale, Vol.72, No.2, pp.209-230. (Impact Factor).

4) Dritsaki C. (2018). “The performance of hybrid ARIMA-GARCH modelling and forecasting oil price” International Journal of Energy Economics and Policy, Vol.8, No.3, pp.14-21. (Scopus, Impact Factor).

5) Dritsaki C. (2017). “An empirical evaluation in GARCH volatility modeling: Evidence from the Stockholm stock exchange” Journal of Mathematical Finance, Vol.7, No.2, pp.366-390. (Scopus, Impact Factor).